TRADERS´ Briefing - Nr. 0685 - 10.01.2025

Ausgabe Nr. 685, 10.01.2025

TRADERS´Briefing

Liebe Leserinnen und Leser,

der Dax verfehlte sein Rekordhoch knapp, nachdem er am Mittwoch bis auf 20.480 Punkte gestiegen war. Sorgen über hohe US-Importzölle und Aussagen des designierten US-Präsidenten Donald Trump belasteten die Märkte. Ein möglicher Notstand zur Durchsetzung von Zöllen führte zu Kursverlusten, sowohl in den USA als auch in Deutschland. Der Dax beendete den gestrigen Handelstag mit einem leichten Verlust von -0,06 Prozent. Aufgrund der geschlossenen Börsen hält sich der S&P500 auf dem Niveau der 5.918,25 Punkte. Das Fed-Protokoll brachte keine neuen Impulse und so liegen nun die Augen auf den heute anstehenden Arbeitsmarktdaten aus den USA. Um 14:30 Uhr werden die durchschnittlichen Stundenlöhne sowie die Entwicklung der Beschäftigung außerhalb der Landwirtschaft (Non-Farm Payrolls) evaluiert. Für die Fed sind dies zwei wichtige Kennzahlen, um eine weitere Entwicklung der Zinspolitik zu bestimmen. Für den deutschen Markt stehen keine signifikanten Meldungen an. Der Fear-and-Greed-Index steht am heutigen Morgen bei 32 Punkten und hält sich damit einen weiteren Tag im Bereich der Angst.

So ist die Stimmung der internationalen Marktakteure *

Schnelle Trendübersicht

Bem.: Signale über Supertrend-Indikator (20x2,5)

Fundamental wirtschaftlicher Rückblick

Bayer hat mit Elinzanetant in der Phase-III-Studie Oasis 4 erfolgreich die Ziele erreicht. Der Wirkstoff reduziert Hitzewallungen bei Brustkrebspatientinnen und könnte eine Alternative zu Hormonersatztherapien bieten. Zulassungsanträge laufen weltweit, während Bayer neue Medikamente benötigt, da die Xarelto-Umsätze durch auslaufende Patente sinken. Die Aktie erreichte bis Ende des gestrigen Handelstages einen Zuwachs von 0,468 Prozent und einen Schlusskurs von 19,758 Euro.

Die Schweizerische Nationalbank (SNB) erzielte 2024 einen Gewinn von rund 80 Milliarden Franken, vor allem durch Fremdwährungsgewinne und einen Bewertungsgewinn auf Gold. Nach Rückstellungen und Berücksichtigung der Ausschüttungsreserve bleibt ein Bilanzgewinn von 16 Milliarden. Damit werden 15 Franken Dividende pro Aktie sowie 3 Milliarden an Bund und Kantone ausgeschüttet. Der ausführliche Bericht folgt am 3. März. Mit einem Plus von 5,367 Prozent erreichte die Aktie eine Bewertung von 3.730,00 Euro je Aktie.

Die Hypoport-Aktie stieg am gestrigen Tag, nachdem Daten von Destatis im vierten Quartal eine Zunahme von Hypotheken-Transaktionen zeigten, begleitet von steigenden Immobilienpreisen. Trotz der Erholung bleibt die Aktie weit unter ihrem Höchststand von 347 Euro aus Juli 2024 und notiert mit Ende des gestrigen Handelstages bei 181,90 Euro mit einem Tageszuwachs von 3,176 Prozent.

Volkswagen verkaufte 2024 weltweit 4,8 Millionen Fahrzeuge, 1,4 % weniger als im Vorjahr. Vor allem in China (-8,3 %) und Europa (-1,7 %) gingen die Verkäufe zurück, während Nord- (+18 %) und Südamerika (+21 %) zulegten. SUVs machten 47 % der Verkäufe aus, angeführt vom Tiguan. Der E-Auto-Absatz sank leicht auf 383.000 Fahrzeuge. Ein Sanierungsprogramm sieht den Abbau von 35.000 Stellen in Deutschland bis 2030 vor, ohne betriebsbedingte Kündigungen. Mit einem leichten Plus von 0,201 Prozent beendete die Volkswagen-Aktie den gestrigen Handelstag bei 89,58 Euro.

Termine der Hauptversammlungen für DAX, MDAX, TecDAX, ATX & EuroStoxx50

Momentum-Prognose für den DAX-Aktienmarkt

Bild: Advance-Decline-Line (ADL) des DAX

Technische Kurzanalyse

Der gestrige Handelstag verlief für den Deutschen Aktienindex, wenn auch positiv, sehr verhalten. Mit einem minimalen Tagesverlust von -0,06 Prozent änderte sich nichts am aktuellen Stand im DAX. Mit einem Abschlag von 44,74 Punkten startete der Handelstag von einem Eröffnungskurs von 20.285,20 Punkten. Der Index fiel in den ersten Minuten zunächst auf das Tagestief von 20.245,96 Zählern und stieg bis 14:45 Uhr in einem sehr langsamen Aufwärtstrend auf das Tageshoch bei 20.360,38 Punkten. Mit einem leichten Rücksetzer beendete der DAX den Handelstag um 17:35 Uhr bei einem Schlusskurs von 20.317,10 Zählern und schloss als kleine Doji-Kerze.

Der ADL-Indikator bestätigt dieses Endergebnis und zeigt ein ausgeglichenes Bild. 21 Aktien schlossen mit einem Gewinn und 19 Einzelwerte beenden den Tag mit einem Verlust. Das Histogramm macht einen leichten Schritt nach oben.

Der MACD nähert sich seiner Signallinie aktuell beinahe in einem asymptotischen Verhalten und verbleibt weiterhin im Long-Modus. Bei einer Fortsetzung des Aufwärtstrends sollte hier ein weiteres Signal folgen.

Nachdem der Index Widerstand des letzten Allzeithochs erreicht hat, folgte mit der gestrigen Tageskerze ein Inside-Day. Dies könnte ein Zeichen für eine Trendumkehr sein und sollte am heutigen Handelstag berücksichtigt werden. Der Intraday-Trend verbleibt dennoch bullisch und so wird am morgigen Tag interessant, welchen Einfluss die Non-Farm Payrolls aus Amerika auf die Märkte haben. Dies ist ein Event, welches üblicherweise große Volatilität mit sich bringt und sollte besonders vorsichtig gehandelt werden.

Am heutigen Morgen steht der Deutsche Aktienindex bei einem Preis von 20.312,00 Punkten und hat sich damit zum gestrigen Schlusskurs nicht wesentlich verändert.

Aktuelle Handelschancen per Kursmuster

Inside-Days für DAX, MDAX, TecDAX & EuroStoxx50

Ein Inside-Day liegt vor, wenn sich der aktuelle Candlestick innerhalb des Candlesticks des vorangegangenen Tages befindet. Das Tageshoch liegt also tiefer und das Tagestief höher als am Vortag. Inside-Days kennzeichnen abnehmende Volatilität und eignen sich ideal als Einstiegsmuster aufgrund des guten Chance-Risiko-Verhältnisses. Bei Inside-Days ist die zukünftige Kursrichtung oft nicht prognostizierbar. Möglicher Handelsansatz: a) Man spekuliert auf steigende Kurse, wenn das Tageshoch des Inside-Days überschritten wird und legt eine Stopp-Order an das Tief des Inside Bars. b) Man spekuliert auf fallende Kurse, wenn das Tagestief des Inside-Days unterschritten wird. Der Stopp an das Hoch des Inside Bar gelegt. Zusätzlich gibt die Tabelle noch an, ob die jeweilige Aktie gerade eine starke oder eine schwache Relative Stärke aufweist. Beachten Sie, diese Tabelle stellt keinerlei Handelsempfehlung dar. Treffen Sie Ihre Handelsentscheidungen immer anhand Ihrer eigenen Analysen.

Outside-Days für DAX, MDAX, TecDAX & EuroStoxx50

Ein Outside-Day liegt vor, wenn der aktuelle Candlestick den vorangegangenen Tag komplett umschließt. Das Tageshoch liegt also höher und das Tagestief niedriger als am Vortag. Ein Outside-Day entspricht einem Engulfing bei den Candlestick-Mustern. Möglicher Handelsansatz: a) Man spekuliert auf steigende Kurse, wenn das Tageshoch des Outside-Days überschritten wird. Den Stopp platziert man an das Tief des Outside Bars. b) Man spekuliert auf fallende Kurse, wenn das Tagestief des Outside-Days unterschritten wird. Den Stopp setzt man an das Hoch des Outside Bars. Zusätzlich gibt die Tabelle noch an, ob die jeweilige Aktie gerade eine starke oder eine schwache Relative Stärke aufweist. Beachten Sie: diese Tabelle stellt keinerlei Handelsempfehlung dar. Treffen Sie Ihre Handelsentscheidungen immer anhand Ihrer eigenen Analysen.

Trendhandel mit neuen 20-Tage-Hochs/-Tiefs

Long-Kandidaten für DAX, MDAX, TecDAX & EuroStoxx50

Short-Kandidaten für DAX, MDAX, TecDAX & EuroStoxx50